Regeerakkoord

Amsterdam – Frisse Zwitserse bergluchten hebben de bovenkamer goed gedaan. De hersencellen werken weer naar behoren. Ik kan het iedereen aanraden. Tevens heb ik even mijn Duits kunnen ophalen en dat kan geen kwaad heb ik inmiddels begrepen. En dan te bedenken dat de mijn Duitse juf de leukste was. Kennelijk is er ergens iets mis gegaan. Gisteren heb ik dus met een schuin oog naar de markten gekeken en constateer dat ik niet echt veel gemist heb. Het bepalen van een top is eigenlijk een hachelijke zaak, dat weet iedereen. Eigenlijk zelfs onmogelijk. Het missen van die top kan desastreuze gevolgen hebben voor uw portefeuille. Ook dat weet de eerste beste Cito-toetskiller. Toch worden topbeleggers vaak in hun hemd gezet door niet over deze buitenaardse gave te beschikken. De kans dat u hierover beschikt, met alle respect, lijkt me daarom niet veel groter. Het enige wat we kunnen doen is alle brei tot ons nemen en op te letten, en vooral ons huiswerk te doen.

Voorzichtig
Ik word voorzichtiger maar wil de boot ook niet missen. Binnen de AEX bouw ik dus wel wat verder af de komende tijd. Ik wacht op nieuwe échte kansen en focus me eerder op een mooie short dus. Rodamco Europe komt in aanmerking lijkt me. Of gaat de inflatie de vastgoedjongens op de valreep te hulp schieten? Verder staat er hier een linkerrijtje van zo’n 35 Euronext-fondsen te knipperen die dagelijks mijn aandacht trekken, maar waar ik niet rücksichtlos (dat krijg je er van) in wil maar wat wel een verhaal kent. Daarom staan deze fondsen daar. Soms valt me mond open en soms denk ik dat het klopt. Dat bijvoorbeeld Imtech inmiddels € 53,15 noteert kan ik begrijpen en bevatten. Daar heb ik me wel eens eerder positief over uitgelaten. Ik zou ze lekker laten liggen als u er al in zit maar het wel meenemen in een algemene verzekering onder uw portefeuille ook al corresponderen die natuurlijk nooit met elkaar. Verder kijk ik met enige verbazing naar Wavin. Het verhaal kent u denk ik wel.

Het fonds heeft het zo goed gedaan de laatste maanden dat het zelfs mijn Wegener belegging qua performance kan gaan verslaan. Begrijpen doe ik het minder. Wat ik er maar mee wil zeggen is dat u begrijpelijk moet handelen. Ook u zit wel eens mis. Dat is niet erg. Stel dus een regeerakkoord op voor uw portefeuille. Als dat gebeurt doe ik dat en als dat gebeurt dit. Het is even werk maar het helpt u emotieloos uw rendementen te realiseren. En daar draait het volgens mij om.


Jan Dwarshuis is columnist bij ©OLUMBEURS en was destijds columnist bij Inveztor: Op het moment van schrijven heeft hij een positie in Wegener en geen positie in andere bovengenoemde fondsen.